什么是互聯(lián)網金融金融科技和科技金融

　　什么是互聯(lián)網金融？（金融科技和科技金融）

　　從嚴格意義上講，互聯(lián)網金融概念是由兩部分構成的，金融科技只是一部分，另一部分是科技金融。

　　科技金融是金融屬性的業(yè)務，它只是用了新的科技來做金融，包括科技思維和科技實施手段。

　　文丨劉雪慰　來源丨 商業(yè)評論精選（shangyepinglun）

　　假如評選2021年度金融領域很大的兩個“背鍋俠”，一個是“P2P”，另一個應該就是“互聯(lián)網金融”。為什么這么說？

　　今天先讓我們來搞清什么是互聯(lián)網金融。

　　互聯(lián)網金融生態(tài)系統(tǒng)之殤

　　互聯(lián)網金融

　　2021年，那一年被稱為中國“互聯(lián)網金融元年”，互聯(lián)網思維如同一場發(fā)生在中國的當代文藝復興，開始重塑中國傳統(tǒng)金融的生態(tài)系統(tǒng)。

　　銀行、證券、基金、保險等傳統(tǒng)金融機構積極謀變以加固各自的城池；百度、阿里巴巴和騰訊等互聯(lián)網巨頭則扮演了“攪局者”的角色，它們在金融領域發(fā)力，并快速擴張業(yè)務版圖。

　　與此同時，一些老牌傳統(tǒng)國有企業(yè)，財大氣粗的民營企業(yè)，還有互聯(lián)網新貴等各路“奪寶奇兵”都爭先恐后地涌進互聯(lián)網金融領域，催生出了數(shù)千家以提供互聯(lián)網金融服務為主業(yè)的服務主體，如P2P平臺、網上保險、網上理財?shù)鹊取?

　　說到這里，我們可以看到，互聯(lián)網金融不等于網貸，也不等于P2P。把“P2P”說成是“互聯(lián)網金融”無疑是一葉障目。

　　起初，對“互聯(lián)網金融”的界定是模糊的，人們將所有與互聯(lián)網有關的金融服務都叫“互聯(lián)網金融”。

　　其中包括互聯(lián)網科技公司利用數(shù)字技術提供以移動互聯(lián)為主要特征的替代性金融服務，彌補傳統(tǒng)金融服務的短板（互聯(lián)網+金融），以及銀行等傳統(tǒng)金融機構業(yè)務依靠移動互聯(lián)網、大數(shù)據分析、人工智能、云計算等很新的數(shù)字技術開發(fā)的衍生產品（金融+互聯(lián)網），用來解決傳統(tǒng)業(yè)務模式中的痛點。

　　但后來由于前一類業(yè)務的爆發(fā)，當人們談起“互聯(lián)網金融”概念時，逐漸就聚焦在前一種，即金融活動利用新的信息技術所構架的新的金融形式和金融服務。

　　定義讀起來總是有些費勁，讓我們舉個例子，像阿里巴巴旗下的支付寶和騰訊旗下的微眾銀行都屬于第一類互聯(lián)網金融企業(yè)，阿里巴巴的余額寶、支付寶以及向其電商平臺上的小微型商戶提供小額貸款業(yè)務，還有京東向其網上商城的消費者提供的消費貸服務，都屬于這層定義下的“互聯(lián)網金融”。

　　在中國，互聯(lián)網金融行業(yè)在過去五年中增勢迅猛。據全球知名治理咨詢公司麥肯錫（McKinsey & Company）發(fā)布的很新數(shù)據顯示，截至2021年，中國互聯(lián)網金融用戶已經超過五億人，為世界用戶基數(shù)很大國。

　　互聯(lián)網金融大監(jiān)管

　　2021年可以稱為“互聯(lián)網金融監(jiān)管元年”，10月，國務院辦公廳公布《互聯(lián)網金融風險專項整治工作實施方案》，接著各種監(jiān)管文件密集出臺，業(yè)內普遍達成共識。

　　2021年12月，《關于規(guī)范整頓“現(xiàn)金貸”業(yè)務的通知》141號文的頒布，全面開展對網貸的清理整頓工作，網絡借貸行業(yè)在去杠桿化的影響下和新政的監(jiān)督下，很快就出清了大批違規(guī)劣質的平臺。

　　2021年8月中旬，國家P2P 網絡借貸風險專項整治工作領導小組辦公室發(fā)布了《關于開展 P2P 網絡借貸機構合規(guī)檢查工作的通知》（簡稱“網貸108條”）。

　　這“108條”，或許可以繼續(xù)對劣質平臺發(fā)揮“擠出”效應，行業(yè)風險進一步出清，并開始走上一條理性和有序的發(fā)展道路。

　　互聯(lián)網金融，這個人們曾經趨之若鶩，而今噤若寒蟬、諱莫如深的行業(yè)也由此進入了一個新時代，我們姑且稱之為后互聯(lián)網金融時代。

　　生態(tài)重建中監(jiān)管部門的角色

　　監(jiān)管對社會發(fā)展是否有益，取決于政府部門如何設計和實施監(jiān)督。

　　促進價值共創(chuàng)的監(jiān)管會設定目標，鼓勵創(chuàng)新，營造公平競爭的環(huán)境，從而維持生態(tài)系統(tǒng)的良性循環(huán)和平衡。它們鼓勵企業(yè)價值共創(chuàng)，而不是追求短期利潤很大化。

　　另外，促進價值共創(chuàng)的監(jiān)管是適度的，政府部門需要及時高效地收集信息，然后認真審核，而不會制定巨細靡遺的高成本的合規(guī)流程，強制每個企業(yè)執(zhí)行。

　　談到那些阻礙價值共創(chuàng)的政府監(jiān)管，哈佛大學邁克爾·波特（Michael E. Porter）和馬克·克雷默（Mark R. Krammer）兩位教授曾撰文指出：